近日，新三板掛牌的匯通銀行發布公告稱，擬將其持有的長汀汀州紅村鎮銀行15%股權轉讓給泉州農商行。而泉州農商行也將其持有的福建羅源匯融村鎮銀行15%股權轉讓給匯通銀行。這樣操作對兩家銀行有何好處?要化解村鎮銀行風險，主發起行還要補足哪些功課?

村鎮銀行股權轉讓呈現出多樣化態勢。

福建福清匯通農商行日前發布公告稱，擬受讓泉州農商行持有的福建羅源匯融村鎮銀行15%的股權，另將持有長汀汀州紅村鎮銀行15%的股權轉讓給泉州農商行。此舉意味著匯通銀行和泉州農商行對旗下所持有村鎮銀行的股權進行了互換。

農商行互換村鎮銀行股權

為加強對福建羅源匯融村鎮銀行的管理，提高主發起行持股比例，近期，匯通銀行發布公告稱，經協商，該行擬受讓泉州農商行持有的福建羅源匯融村鎮銀行15%的股權，共計569.25萬股，受讓總金額為901.75萬元。受讓完成后，匯通銀行將持有福建羅源匯融村鎮銀行30%的股權成為主發起行，泉州農商行將不再持有該村鎮銀行的股權。資料顯示，福建羅源匯融村鎮銀行于2014年10月正式開業，在此次股權轉讓完成前，匯通銀行與泉州農商行分別持有該村鎮銀行15%的股權。

值得一提的是，此次匯通銀行在購入福建羅源匯融村鎮銀行股權的同時，還擬將持有的長汀汀州紅村鎮銀行15%的股權轉讓給泉州農商行，股權合計1200萬股，轉讓總金額為2362萬元。轉讓完成后，匯通銀行將退出股東之列，泉州農商行調整為長汀汀州紅村鎮銀行主發起行。資料顯示，長汀汀州紅村鎮銀行于2013年12月正式開業，此次股權出售前，匯通銀行持有該村鎮銀行15%的股權，泉州農商行持有股權則達到了36%。

根據公告內容，上述股權交易尚需獲得銀行業監管部門批準。談及匯通銀行和泉州農商行擬對旗下村鎮銀行股權進行互換的原因，金樂函數分析師廖鶴凱認為，農商行互換村鎮銀行股權主要是為了加強主發起行對村鎮銀行的管理，提高主發起行持股比例。匯通銀行和泉州農商行均持有福建羅源匯融村鎮銀行和長汀汀州紅村鎮銀行的股權，這次互換可以顯著提升持有比例，明確主發起行的主導地位。

年內多家村鎮銀行股權變更

目前農商行互換旗下村鎮銀行股權的案例較為少見，不過，調查發現，受讓、增持甚至吸收合并村鎮銀行股權的案例則屢見不鮮。此前，貴州大方農商行受讓畢節發展村鎮銀行合計67%股權、天津農商行受讓天津津南村鎮銀行39.33%股權、河南濟源農商行通過受讓增持汝州玉川村鎮銀行股權相繼獲批。

而在合并村鎮銀行方面，日前，寧夏銀保監局批復同意寧夏平羅農商行吸收合并平羅沙湖村鎮銀行。此次吸收合并完成后，平羅沙湖村鎮銀行將解散，相關的債權、債務由寧夏平羅農商行承接。

談及村鎮銀行股權變更較為頻繁的原因，廖鶴凱表示，村鎮銀行股權變動主要是適應經濟環境和市場變化、優化整合資源、化解經營風險，部分村鎮銀行也因股東經營問題導致股權被動轉出。資深銀行業分析人士王劍輝進一步分析認為，村鎮銀行的股權變更，一方面是由于部分銀行前期累積風險急需治理，另一方面是監管部門整體上對銀行等金融機構的要求也有了顯著的系統性提升。

對于受讓、增持、合并村鎮銀行后，農商行如何幫助其經營發展，廖鶴凱認為，農商行可以補充村鎮銀行資本金、加強對村鎮銀行經營管理的控制、提升風險防范和化解的安排、強化旗下村鎮銀行和其網點間的協同效應，以達到以點帶面的效果。

強化村鎮銀行經營管理及風險防控

自2007年3月全國首家村鎮銀行四川省儀隴惠民村鎮銀行正式開業以來，經過十余年的發展，截至2021年末，村鎮銀行已擴展至1651家。在發展進程中，不少村鎮銀行也暴露出了經營風險等問題。

對于村鎮銀行在經營管理和風險防控方面的建議，廖鶴凱認為，村鎮銀行應明確立足三農，服務好基層，做好小而美的定位和發展模式，深入挖掘所在地的中小企業和農戶需求。在完善股權結構方面，應形成主發起行主導的專業化、規模化協同發展的體系。此外，還應優化法人治理和經營管理體系，避免集中放貸給某一家或幾家企業，尤其是股東的關聯方貸款需控制好。

為化解村鎮銀行風險，2021年1月，銀保監會發布《關于進一步推動村鎮銀行化解風險改革重組有關事項的通知》，支持主發起行向村鎮銀行補充資本以及協助處置不良貸款，適度有序推進村鎮銀行改革重組，支持引進合格戰略投資者幫助收購和增資并強化對主發起行的激勵約束等。

在村鎮銀行改革發展方面，更早前，監管就已印發《關于開展投資管理型村鎮銀行和“多縣一行”制村鎮銀行試點工作的通知》，允許組建投資管理型村鎮銀行，對村鎮銀行進行統一管理，同時允許村鎮銀行經營區域覆蓋多個縣市。

對于未來村鎮銀行的改革發展路徑和建議，招聯金融首席研究員董希淼表示，村鎮銀行是我國農村地區的社區銀行，兼具商業性和政策性雙重特點，下一步應給予更多政策上的支持，包括差別化的稅收政策、存款準備金率等。投資管理型村鎮銀行和“多縣一行”制村鎮銀行應加快落實，尤其是投資管理型村鎮銀行要加快組建，更好地提升村鎮銀行規模化經營能力和抗風險能力。對投資發展村鎮銀行意愿較強、措施到位、成效顯著的城商行、農商行，應給予一定的激勵。