據Wind統計，今年11月份A股已有106家公司違規受罰，數量環比增加了85.96%。其中ST股占比達到29.25%。相比過去，個股違規成本不再是頂格處罰60萬元，11月單個公司的最高罰金達到500萬元。另外，對比10月上市公司的違規數量，11月份違規公司數量環比增加了85.96%。

106家公司違規受罰

從違規情況來看，這106家公司因為業績預測結果不準確或不及時、信息披露虛假或嚴重誤導性陳述、未依法履行其他職責、未及時披露公司重大事項等違規行為，被證監會、滬深交易所等處理人下發了的相關處罰。

其中，違規受到罰金處罰的公司僅12家，累計罰金為1500.40萬元。違規類型包括：未及時披露公司重大事項、業績預測結果不準確或不及時、信息披露虛假或嚴重誤導性陳述或其他問題;開出的處分涉及罰款、警告、責令改正、行政處罰。

《大眾證券報》記者注意到，在違規公司中，ST股的數量多達31只，占違規公司的數量達到29.25%。其中，*ST艾格涉及的違規行為包括公司涉嫌未在2018年半年報至2020年半年報的五期定期報告中披露控股子公司擔保事項，涉及金額累計12.98億元;公司未在2019年報中披露關聯方非經營性占用資金情況，累計金額為9.02億元，存在重大遺漏。

此外，公司兩次以虛假定期存款開戶證實書入賬，導致2019年年報至2020年三季報四期定期報告中虛增其他流動資產、虛增利潤。*ST艾格上述行為已構成《證券法》相關條例中所述的違法行為，公司董監高等相關人員亦涉嫌違反了相關法律法規，故擬決定對*ST艾格責令改正，給予警告，并處以500萬元罰款。

處罰落定股民立馬維權

另一家公司*ST浪奇在2018年至2019年期間虛增存貨，2018年年報、2019年年報存在虛假記載。其中，在《2018年年度報告》中虛增存貨金額約9.56億元，占當期披露存貨金額的75.84%;在《2019年年度報告》中虛增存貨金額約10.82億元，占當期披露存貨金額的78.58%。依據相關法律法規，廣東證監局擬決定對*ST浪奇給予警告，并處以450萬元罰款。

除了ST股，在11月處罰落定的公司中，昊華能源收到了證監會的行政處罰決定以及市場禁入決定書。在證監會對昊華能源的行政處罰落地不久，部分投資者于11月24日下午訴昊華能源證券虛假陳述民事賠償系列案在北京金融法院召開庭前會議。

“昊華能源庭前會議采取了網絡視頻方式，在法庭主持下，雙方主要針對實施日、是否應扣除系統風險和非系統風險等方面進行了舉證和質證。對于揭露日、基準日、基準價的的問題，原、被告意見基本一致。”廣東環宇京茂律師事務所謝良律師向《大眾證券報》記者表示。此外，在本次庭前會議前，北京金融法院已調取了各原告在中登公司的原始交易數據。

在涉嫌違規的ST股中，一些公司可能觸及重大違法被強制退市。另據統計數據顯示，今年以來，A股已有首商股份、葛洲壩、天翔退、北訊退、斯太退、退市富控、退市鵬起、歐浦退、*ST信威、康得退、退市秋林、長城退、退市工新、天夏退、*ST宜生、*ST成城、*ST航通、退市金鈺、退市剛泰、營口港20家公司完成退市。退市時，上述公司股價區間為0.16元/股至9.93元/股，每股凈資產區間為-7.48元至7.46元。

對A股而言，一市場人士向《大眾證券報》記者表示：“原有退市制度中設置暫停上市和恢復上市，給了面臨退市風險的公司較長的緩沖期，期間不少公司通過資產重組等資本運作和財務技巧，往往能順利實現摘帽，導致質次公司出清效率低下。在注冊制改革的契機下，市場環境將強化優勝劣汰，提高質次公司出清效率。隨著注冊制改革不斷深化，發行注冊節奏常態化，ST股的退市風險值得高度關注。”(張曌)